เงื่อนไขทางการเงินในสัญญาเงินกู้ ผิดเงื่อนไข = เจ้าหนี้เรียกชำระคืนก่อนกำหนดได้
| เงื่อนไข | เกณฑ์ตามสัญญา | ค่าปัจจุบัน | ช่องว่าง | ที่มา |
|---|---|---|---|---|
| Net Debt ต่อ EBITDA | ไม่เกิน 2.50x | 2.33x | 0.17x | สัญญาเงินกู้ ธนาคาร A |
| ความสามารถชำระดอกเบี้ย | ไม่ต่ำกว่า 3.00x | 6.45x | 3.45x | สัญญาเงินกู้ ธนาคาร A และ B |
| อัตราส่วนสภาพคล่อง | ไม่ต่ำกว่า 1.20x | 1.67x | 0.69x | หุ้นกู้ชุดที่ 1/2567 |
ช่องว่าง 0.17 เท่าแคบกว่าที่เห็น — ผลการทดสอบภาวะวิกฤตในหน้า Financial Risk ชี้ว่ารายได้ลดลง 15% จะดัน Net Debt ต่อ EBITDA ขึ้นเป็น 2.96 เท่า ซึ่งเกินเงื่อนไขไปแล้ว รายได้ลดลง 15% ไม่ใช่เหตุการณ์ที่หายากในรอบปี · การผิดเงื่อนไขทางการเงินไม่ได้แปลว่าธนาคารจะเรียกคืนทันทีเสมอ แต่ทำให้บริษัทเสียอำนาจต่อรองในการเจรจาทุกเรื่องที่ตามมา ทีมการเงินจึงควรเริ่มคุยกับธนาคารก่อนที่จะผิดเงื่อนไข ไม่ใช่หลังจากนั้น
เอกสารการเงินแยกตามประเภท
- ใบยืนยันยอดธนาคาร486 (33.3%)
- เอกสารประกอบการชำระเงิน312 (21.4%)
- หนังสือค้ำประกัน248 (17.0%)
- สัญญาเงินกู้และวงเงิน186 (12.8%)
- เอกสารป้องกันความเสี่ยง142 (9.7%)
- อื่น ๆ84 (5.8%)
486 + 312 + 248 + 186 + 142 + 84 = 1,458 ✓ · 33.3 + 21.4 + 17.0 + 12.8 + 9.7 + 5.8 = 100.0% ✓
หนังสือค้ำประกัน 142 ฉบับที่ยังมีผลคือภาระผูกพันที่ไม่ปรากฏในงบแสดงฐานะการเงิน — วงเงินรวม ฿486.20M เป็นภาระที่จะกลายเป็นหนี้จริงถ้าผู้ที่บริษัทค้ำประกันผิดนัด ตัวเลขนี้ต้องเปิดเผยในหมายเหตุประกอบงบการเงินและต้องนำมาคิดเมื่อประเมินภาระหนี้รวม ไม่ใช่ดูเฉพาะหนี้ที่มีดอกเบี้ย ฿2,624.16M
ต้นแบบ — ข้อมูลตัวอย่าง · เงื่อนไขทางการเงินในสัญญาเงินกู้ต่างจากนโยบายภายในโดยสิ้นเชิง การผิดเงื่อนไขตามสัญญาอาจทำให้เจ้าหนี้เรียกชำระคืนก่อนกำหนดได้ทันที ซึ่งจะเปลี่ยนหนี้ระยะยาว ฿2,231.46M ให้กลายเป็นหนี้ที่ต้องจ่ายทันที · ขณะนี้เงื่อนไข Net Debt ต่อ EBITDA เหลือช่องว่างเพียง 0.17 เท่า และผลการทดสอบภาวะวิกฤตชี้ว่ารายได้ลดลง 15% จะทำให้เกินเงื่อนไข · AI เฝ้าและเตือนได้ แต่การเจรจาแก้ไขเงื่อนไขกับเจ้าหนี้ต้องเป็นคน